Мы решаем задачи по более эффективному владению, управлению и защите различных видов активов, а также привлечению инвестиций

Безналоговое
реинвестирование прибыли

Любая деятельность внутри ЗПИФ не облагается налогом на прибыль и НДФЛ до распределения финансового результата, что позволяет реинвестировать прибыль и повышать рентабельность. Налоговая нагрузка возникает только в случае выплаты дохода или продажи паев.

Выгодные условия для зарубежных активов и расчетов с нерезидентами

Расширенные возможности в привлечении финансирования от иностранных компаний и отсрочка налога на прибыль при ликвидации КИК.

Финансирование собственных бизнес-проектов

В рамках ЗПИФ появляется возможность привлечения инвестора, Банка или кредитора в качестве пайщика фонда, что позволяет кредитовать ЗПИФ напрямую под залог активов.

Большие возможности для управления активами

При внесении актива в ЗПИФ у пайщика появляется возможность простого входа и выхода из сложных проектов, а также право сальдирования финансовых результатов, полученных из разных источников.

Непубличная структура владения и защита активов

Активы включены в состав имущества фонда, а информация о пайщиках публично не раскрывается. Инфраструктура ЗПИФ контролируется Банком России.

Широкий выбор активов
внутри ЗПИФ

Гибкость инструмента ЗПИФ дает возможность размещения и управления различными видами активов внутри одного фонда.

Для широкого круга инвесторов

Возможности ЗПИФ могут быть использованы разными бизнес‑структурами
Девелоперские и строительные компании
Инвестиционные группы
Промышленные и производственные компании
Лизинговые компании
Группы компаний, холдинги
Физические лица
Финансовые компании
Транспортные, логистические компании

Примеры имущества внутри закрытых паевых фондов

денежные средства и депозиты (РФ и зарубежные)
недвижимость и инвестиционные договора
управляемые фонды (РФ и зарубежные)
облигации (РФ)
контракты RISDA/ISDA
доли в компаниях
еврооблигации
другие листингованные финансовые активы
ETF акции (РФ и зарубежные)
векселя
нелистингованные ценные бумаги
структурные ноты

Инфраструктура
ЗПИФ

Деятельность ЗПИФ контролируется Банком РФ (регулятором) и специализированным депозитарием. Регулятором создана специальная инфраструктура фонда, которая осуществляет особый контроль в рамках полномочий.
Активы
Владелец бизнеса /
инвесторы
ЗПИФ
Управляющая компания
Специализированный депозитарий
Специализированный регистратор
Страховая компания
Аудитор
Оценщик

Получите консультацию о закрытых паевых инвестиционных фондах
или закажите обратный звонок

Мы ценим личное общение и конфиденциальность во всех вопросах,
касающихся задач управления крупными капиталами
Заказать обратный звонок
Что такое ЗПИФ?
Закрытый паевой инвестиционный фонд - обособленный имущественный комплекс без образования юридического лица. Имущество ЗПИФ принадлежит владельцам инвестиционных паев на праве общей долевой собственности. Доля в праве собственности на ЗПИФ удостоверяется ценной бумагой, инвестиционным паем.
Управление имуществом осуществляет управляющая компания, действующая на основании лицензии Банка России и зарегистрированных/согласованных правил доверительного управления.
Какие активы могут входить в ЗПИФ?
В состав активов ЗПИФ может входить широкий перечень активов, включающий: недвижимость, денежные средства и депозиты в РФ и за рубежом, листингованные и нелистингованные ценные бумаги (Российские и зарубежные), облигации, структурные инструменты, доли в бизнесе.
В чем основные преимущества инвестирования через ЗПИФ?
Основными преимуществами, среди прочих, являются: (1) налоговые каникулы (до выплаты дохода из фонда); (2) возможность привлечения финансирования или частичного выхода из активов путем продажи паев; (3) непубличное владение активами; (4) консолидация финансовых потоков и единая отчетность.
Подробнее
Какая юридическая основа у ЗПИФ?
Это имущественный комплекс без образования юридического лица. Основой являются правила доверительного управления (далее – Правила).
Как происходит контроль за управлением ЗПИФ и деятельностью УК?
Правовые основы деятельности управляющих компаний установлены Федеральным законом от 29.11.2001 № 156-ФЗ «Об инвестиционных фондах». Контроль за лицензионной деятельностью управляющей компании осуществляется несколькими независимыми структурами. Банк России проводит государственное регулирование и надзор за деятельностью управляющей компании как поднадзорной Банку России организацией. Специализированный депозитарий осуществляет контроль за соблюдением требований регулятора при совершении всех операций с имуществом фонда, ведет их учет, а также проверяет достоверность предоставляемой отчетности. Специализированный регистратор ведет реестр владельцев инвестиционных паев. Независимый аудитор проводит проверку финансовой отчетности УК и ЗПИФ, если это предусмотрено Правилами. Оценку имущества фонда производит независимый оценщик.
На какой срок создается ЗПИФ?
Фонды создаются на срок от 3 до 15 лет. Пролонгация возможна по решению пайщиков. Количество пролонгаций не ограничено.
Как инвестировать в паи ЗПИФ?
Паи ЗПИФ можно приобрести в личном кабинете на сайте, обратившись в Управляющую компанию напрямую, а также через стороннего брокера. За дополнительной консультацией можно обратиться к нашим специалистам по форме обратной связи.
Каким образом подтверждается право инвестора на владение паями ЗПИФ?
Права, удостоверенные инвестиционным паем, фиксируются в бездокументарной форме. Учет прав на инвестиционные паи осуществляется на лицевых счетах в реестре владельцев инвестиционных паев. При этом учет прав на инвестиционные паи на лицевых счетах номинального держателя может осуществляться в случае, если это предусмотрено Правилами. Реестр владельцев инвестиционных паев ведет Регистратор фонда, который по заявлению пайщика может предоставить выписку, подтверждающую владение инвестиционными паями.
Какую отчетность предоставляет Управляющая компания фонда клиентам?
По закону управляющая компания обязана раскрывать отчетность о своей деятельности на своём официальном сайте, а отчетность фонда предоставлять клиентам по запросу. Дополнительно в личном кабинете инвестора ежеквартально публикуется отчетность и доходность по результатам инвестирования. Доступ в личный кабинет будет доступен после Вашей регистрации в качестве инвестора.
Где можно ознакомиться с Правилами доверительного управления фонда?
С Правилами фонда можно ознакомиться, сделав запрос по форме обратной связи на сайте, или в личном кабинете инвестора.
Какая сумма подходит для начала инвестирования?
Объем вложений зависит непосредственно от типа ЗПИФ и стратегии инвестирования. Минимальные вложения начинаются от 300 000 рублей. Фонды, которые создает ТРИНФИКО нацелены на квалифицированных инвесторов с оптимальным рекомендуемым объемом вложения от 5 млн рублей.
Какие издержки возникают при инвестировании в ЗПИФ?
Вознаграждение Управляющей компании, специализированному депозитарию, регистратору, у ряда фондов вознаграждение аудиторской организации и оценщикам. Размер и порядок осуществления каждой из выплат прописан в Правилах.
Гарантируется ли доходность вложений?
По закону Управляющая компания не имеет права гарантировать доходность инвестиций. Однако инвестор может проанализировать финансовые результаты инвестирования итогам прошлых лет и принять решение.
Что происходит с активами фонда и паями в случае банкротства управляющей компании?
Имущество ЗПИФ не принадлежит управляющей компании. В случае банкротства управляющая компания лишается лицензии. Специализированный депозитарий фонда организует голосование среди пайщиков по вопросу выбора и передачи имущества в управление другой управляющей компании. Если в результате голосования новая управляющая компания выбрана не будет, ЗПИФ подлежит прекращению в порядке, предусмотренном Федеральным законом «Об инвестиционных фондах». При прекращении фонда инвестиционные паи подлежат погашению одновременно с выплатой денежной компенсации без предъявления требований об их погашении.
В какой валюте можно инвестировать в ЗПИФ?
Согласно законодательству, инвестировать в ЗПИФ на текущий момент можно только в рублях. Выплата дохода может осуществляться в других валютах.
Какой режим налогообложения у закрытых паевых инвестиционных фондов?
Одним из ключевых преимуществ ЗПИФ является отсутствие налога на прибыль внутри фонда, а также НДФЛ до момента выплаты промежуточного дохода пайщикам, погашения паев или продажи паев на вторичном рынке. Обязанность уплаты НДС по операциям фонда возложена на управляющую компанию. Она же берет на себя ответственность за налоги на имущество, входящее в состав фонда.Важные ссылки: Проверить управляющую компанию
Как осуществляется контроль активов со стороны пайщиков?
Контроль активов осуществляется через регулируемую инфраструктуру ЗПИФ, состоящую из Управляющей компании, Специального депозитария, Специального регистратора и дополнительной возможности введения обязательного Инвестиционного комитета, страхования, аудита и оценки.Подробно см. Инфраструктура ЗПИФ
Что такое Инвестиционный комитет?
Инвестиционный комитет – это контрольный механизм процесса доверительного управления ЗПИФ. Его формирование возможно только в закрытых паевых инвестиционных фондах, инвестиционные паи которых предназначены для квалифицированных инвесторов. Инвестиционный комитет представляет собой гарантию инвесторам, позволяющую им контролировать распоряжение имуществом закрытого паевого инвестиционного фонда.